Average True Range
Introducción
Sección titulada «Introducción»El Average True Range (ATR) es un indicador técnico que mide la Volatility del mercado. Fue creado por Welles Wilder y ha sido ampliamente utilizado en diversos sistemas e indicadores de trading.
Indicador de Volatilidad
Sección titulada «Indicador de Volatilidad»El ATR puede alcanzar valores altos durante los mínimos del mercado causados por ventas de pánico. Por el contrario, los valores bajos son típicos durante períodos de movimiento lateral o consolidación en los máximos del mercado.
Interpretación
Sección titulada «Interpretación»El ATR puede interpretarse de manera similar a otros indicadores de Volatility. Un valor de ATR más alto indica una mayor probabilidad de cambio de tendencia, mientras que un valor más bajo sugiere un movimiento de tendencia más débil.
Cálculo del Average True Range
Sección titulada «Cálculo del Average True Range»El True Range de una barra es el mayor de tres valores, y el ATR es la media móvil del True Range:
TR = MAX(HIGH(i) - LOW(i), ABS(HIGH(i) - CLOSE(i - 1)), ABS(LOW(i) - CLOSE(i - 1)))ATR = SMA(TR, N)Donde:
HIGH(i)yLOW(i)son el máximo y el mínimo de la barra actual;CLOSE(i - 1)es el cierre de la barra anterior;Nes el período del indicador (14 por defecto).
El ATR se expresa en unidades de precio, no en pips. En EURUSD, un valor de ATR de 0.0015 equivale a 15 pips; en USDJPY, un valor de 0.15 equivale a 15 pips.